（寧波工作服）結構性存款收益持續下降 你還會買么？
隨著上月存款利率的下調，銀行儲蓄類產品呈現利率整體下調態勢，儲戶青睞的大額存單、銀行特色存款等相比之前利率都有所調降。
從第三方研究機構公布的最新數據來看，2023年7月銀行發行的人民幣結構性存款平均期限為117天，較6月縮短7天；平均預期中間收益率為2.67%，環比下降5個基點；平均預期最高收益率為3.14%，環比下降6個基點。
收益率降低
小李在2月底買過一期結構性存款，存期半年，大概本月底到期。小李買的結構性存款掛鉤黃金現貨看漲式階梯結構。對照當下的黃金行情，小李覺得收益應該不錯。不過咨詢了客服經理才知道，按照這款結構性存款的三檔收益，中間檔3.15%的收益大概率穩了，最高收益3.8%還不確定。
“理財經理和我說的是3.15%的收益不錯了，但我覺得黃金漲得那么好，這個收益離期待值還是有些差距�！睂Ρ戎百徺I的結構性存款收益，小李覺得當前結構性存款收益差強人意。
據融360數字科技研究院發布數據顯示，今年結構性存款收益率下降趨勢較為明顯，7月份平均預期中間收益率相較去年末共下降了12個基點，尤其是3月份以來降幅較大，這和普通定存利率下降趨勢基本一致。
融360數字科技研究院分析師劉銀平分析，在各類銀行中，國有銀行結構性存款期限最短、收益率也偏低。股份制銀行結構性存款種類較為豐富，不同系列結構性存款的收益結構差別較大，掛鉤指數、基金、股票等權益類資產的產品收益率區間較大，預期最高收益率較高。城商行發行的穩健型結構性存款占比相對較高，中間層收益率與股份制銀行較為接近。而外資行掛鉤權益類資產的結構性存款占比較高，收益率浮動較大。
還值得買嗎？
今年以來，銀行各類存款的收益率普遍下行。今年6月份，多家國有銀行和股份制銀行再度下調了定期存款利率，近期部分地方性銀行亦跟進下調定期存款利率。7月份銀行普通定期存款利率繼續下調，其中全國性銀行利率降幅較小，地方性銀行利率降幅相對較大，尤其是2年及以上期限存款利率。
既然收益隨著利率下降，那結構性存款還值得買嗎？記者查詢了多家銀行的結構性存款當下的收益，如興業銀行180天掛鉤黃金看漲的結構性存款，產品預期三檔利率分別為1.6%、2.76%、2.82%；招商銀行274天智盈進取看跌自動贖回結構性存款，預期利率為0.35%或3.45%；廣發銀行350天的廣銀創富D款掛鉤中證500指數的結構性存款預期三檔利率為05%、3%、4.95%。從當前產品的利率來看，大部分中檔的預期收益接近3年定期存款利率，但結構性存款的存期卻是半年至一年。
劉銀平表示，結構性存款期限偏短，大多在6個月以內，實際收益率在2.5%以上，明顯要高于同期限的普通定存利率。對于投資者來說，結構性存款仍然有一定吸引力，有中短期投資需求且對資金安全性要求較高的投資者，可以考慮購買結構性存款。但結構性存款的掛鉤標的不同，收益設計也差距較大，投資者需要了解產品的收益規則。
寧波晚報記者周雁
